Vakıf Yatırım Yükleniyor

Şirket Raporu Doğuş Otomotiv / 14 Mayıs 2018

“2018’de karlılık ön plana çıkacak”

1Ç18’de beklentilerimizden daha iyi operasyonel sonuçlar açıklayan ve borçluluğunu düşüren Doğuş Otomotiv için tahminlerimizi ve değerleme modelimizi güncelledik. Buna göre, 2018 yılı genelinde marjlarda toparlanma ve Tüvtürk’ün net kara katkısının artmasını bekliyoruz. Ayrıca, Mayıs ayı içinde hisse başına 0,65 TL nakit temettü (%8,4 verimi) ödeyecek olan şirketin hisse fiyatının olumlu etkilenmesini bekliyor, kısa vadeli önerimizi “Endeks Üzeri Getiri”ye yükseltiyoruz. Şirket için 12 aylık hedef fiyatımızı ise 10,10 TL’den 10,47 TL’ye, uzun vadeli “TUT” olan önerimizi “AL”a çıkarıyoruz.

 

PDF